潘四爺門下，誰才是叛徒？

陳真帶妹妹赴上海求醫，因與青幫衝突，反被潘四爺賞識，收為第四義子。幫內有人勾結外敵陷害潘四爺，老三又處處與陳真作對，內憂外患同時逼近。陳真帶領青幫拒絕毒品與外國勢力，替潘四爺討回公道後，選擇離開上海。